La double imposition dans une société C : ce que les propriétaires d’entreprise doivent savoir

La double imposition est l’un des inconvénients les plus souvent évoqués de la structure de société C. Pour de nombreux fondateurs, cela semble simple au premier abord : la société gagne de l’argent, paie de l’impôt sur ces bénéfices, puis les actionnaires peuvent payer de l’impôt à nouveau lorsque ces bénéfices sont distribués sous forme de dividendes. En réalité, la question est plus nuancée, et le résultat fiscal réel dépend de la façon dont l’entreprise est structurée, de la gestion des bénéfices et de la rémunération versée aux propriétaires.

Pour les propriétaires d’entreprise qui choisissent une forme juridique, il est essentiel de comprendre la double imposition. Cela a une incidence sur les flux de trésorerie, la rémunération des propriétaires, les décisions de réinvestissement et la planification à long terme. Cela aide aussi à expliquer pourquoi certaines entreprises choisissent encore une société C même lorsque les règles fiscales semblent moins favorables à première vue.

Ce que signifie la double imposition

La double imposition désigne le fait que les mêmes bénéfices économiques sont imposés deux fois à différents niveaux :

1. La société paie l’impôt fédéral et, dans de nombreux cas, l’impôt provincial ou étatique sur ses bénéfices imposables.
2. Les actionnaires paient ensuite de l’impôt sur les dividendes qu’ils reçoivent de la société.

Ce deuxième niveau d’imposition ne s’applique pas à chaque dollar gagné par une société. Il s’applique lorsque les bénéfices sont distribués sous forme de dividendes. Si une société conserve ses bénéfices pour sa croissance, l’impôt au niveau des actionnaires peut être différé, même si l’impôt au niveau de la société continue de s’appliquer.

Comment cela fonctionne dans la pratique

Un exemple simple aide à illustrer le concept.

Supposons qu’une société C réalise 100 000 $ de bénéfice imposable. La société paie d’abord l’impôt des sociétés sur ce montant. Si le bénéfice après impôt est ensuite distribué sous forme de dividendes au propriétaire, ce dernier peut devoir payer de l’impôt personnel sur ce revenu de dividendes.

Le résultat est que le même bénéfice sous-jacent est imposé une fois au niveau de l’entreprise et une autre fois au niveau individuel.

Cela ne fait pas automatiquement d’une société C un mauvais choix. Cela signifie seulement que le propriétaire d’entreprise devrait comprendre les compromis avant de constituer la société.

Pourquoi certaines petites entreprises utilisent encore une société C

Malgré la possibilité de double imposition, les sociétés C demeurent attrayantes dans certaines situations. Cette structure peut être pertinente lorsqu’une entreprise :

• prévoit lever des capitaux auprès d’investisseurs externes
• souhaite conserver ses bénéfices pour l’expansion
• s’attend à réinvestir ses profits plutôt qu’à les distribuer
• a besoin d’une structure d’entreprise formelle pour la gouvernance ou la crédibilité
• pourrait éventuellement viser une stratégie de sortie où la propriété d’actions est importante

Autrement dit, le traitement fiscal n’est qu’un élément de la décision. Les plans de croissance, les objectifs de propriété et la stratégie de financement comptent aussi.

Le rôle du salaire raisonnable

Pour les entreprises gérées par leurs propriétaires, la planification de la rémunération fait souvent partie de la discussion sur la double imposition. Dans certains cas, les propriétaires qui travaillent dans l’entreprise peuvent recevoir un salaire ou des traitements de la société plutôt que de compter uniquement sur les dividendes.

Le salaire est généralement déductible par la société à titre de dépense d’entreprise, ce qui peut réduire le revenu imposable de la société. Cela signifie que l’entreprise peut payer moins d’impôt des sociétés que si les bénéfices étaient entièrement conservés au niveau de l’entité.

Cependant, le salaire doit être raisonnable compte tenu du travail effectué. Payer un propriétaire trop peu ou trop, cela peut entraîner des problèmes fiscaux et de conformité. La bonne approche dépend de l’entreprise, du rôle du propriétaire et de la planification fiscale globale.

La double imposition n’est pas toujours aussi simple qu’elle en a l’air

Beaucoup de gens décrivent la double imposition comme si tous les bénéfices d’une société étaient automatiquement imposés deux fois. C’est une simplification excessive.

Plusieurs facteurs influencent le résultat fiscal final :

• le fait que les bénéfices soient distribués ou conservés
• le fait que le propriétaire reçoive un salaire, des primes ou des dividendes
• le fait que la société ait des déductions qui réduisent le revenu imposable
• le fait que des impôts provinciaux ou étatiques s’appliquent
• le fait que l’entreprise puisse être admissible à un traitement différent au niveau de l’entité

Une société qui réinvestit ses bénéfices plutôt que de les distribuer peut ne pas déclencher d’impôt sur les dividendes au niveau des actionnaires à court terme. L’impôt au niveau de la société existe toujours, mais le deuxième niveau est repoussé jusqu’à ce que les bénéfices sortent de l’entreprise.

Société C contre entités à imposition de transfert

De nombreux fondateurs comparent les sociétés C aux sociétés à responsabilité limitée (LLC) et aux sociétés par actions de type S, car ces formes offrent souvent une imposition de transfert. Avec l’imposition de transfert, le revenu d’entreprise est généralement déclaré dans la déclaration personnelle des propriétaires, de sorte que le revenu n’est imposé qu’une seule fois plutôt qu’au niveau de l’entité et des actionnaires.

LLC

Une LLC à associé unique est souvent traitée comme une entité ignorée aux fins fiscales, et une LLC à plusieurs associés est souvent imposée comme une société de personnes, à moins qu’un choix contraire ne soit fait. Dans les deux cas, le revenu de l’entreprise est généralement transféré aux propriétaires.

Société de type S

Une société de type S est aussi une entité à imposition de transfert, mais elle est soumise à des restrictions de propriété et à d’autres exigences d’admissibilité. Pour certains propriétaires, cette structure peut aider à réduire le risque de double imposition tout en conservant un cadre de société.

Société C

Une société C offre généralement plus de flexibilité pour les investisseurs et les structures d’actions, mais elle comporte la possibilité d’une double imposition sur les bénéfices distribués.

Le meilleur choix d’entité dépend des objectifs de l’entreprise, et pas seulement des taux d’imposition.

Idées reçues courantes sur la double imposition

« Une société C paie toujours l’impôt deux fois sur chaque dollar. »

Pas nécessairement. La société paie de l’impôt sur ses bénéfices. L’impôt des actionnaires s’applique généralement seulement lorsque des dividendes sont distribués.

« La double imposition rend les sociétés C mauvaises pour tout le monde. »

C’est faux. De nombreuses entreprises choisissent une société C pour le financement, la planification des actions ou la scalabilité à long terme.

« Le salaire élimine la double imposition. »

Le salaire peut réduire le revenu imposable de la société, mais il n’élimine pas le système d’impôt des sociétés. C’est un outil de planification, pas une solution universelle.

« Les bénéfices non distribués règlent complètement le problème. »

Conserver les bénéfices peut reporter l’impôt au niveau des actionnaires, mais cela n’efface pas les obligations fiscales de la société. Cela crée aussi une autre question de planification : des liquidités inutilisées enfermées dans l’entreprise peuvent ne pas être disponibles personnellement pour le propriétaire.

Comment les propriétaires d’entreprise peuvent gérer l’incidence fiscale

Il n’existe pas de tactique unique qui élimine la double imposition dans une société C, mais il existe des façons pratiques d’en gérer les effets.

1. Choisir la bonne structure dès le départ

Le moyen le plus simple d’éviter une structure fiscale inadaptée est de choisir la bonne entité avant de constituer l’entreprise. Si la société est peu susceptible de chercher des investisseurs ou d’émettre des actions complexes, une structure à imposition de transfert peut être plus efficace.

2. Maintenir une rémunération conforme à la réalité de l’entreprise

Si le propriétaire participe activement à l’entreprise, sa rémunération devrait refléter le rôle réel et les conditions du marché. Cela aide à soutenir la conformité fiscale et à éviter les distorsions dans l’attribution des bénéfices.

3. Réinvestir de façon stratégique

Si l’entreprise a besoin de capital pour l’embauche, l’inventaire, le développement de produits ou l’expansion, conserver les bénéfices peut être plus utile que de les distribuer immédiatement.

4. Surveiller la politique de dividendes

Une stratégie de dividendes devrait correspondre à la situation financière de la société. Des distributions régulières peuvent augmenter l’impôt au niveau des actionnaires, tandis que des distributions irrégulières ou sélectives peuvent servir un autre objectif.

5. Examiner les obligations fiscales provinciales ou étatiques

L’impôt fédéral n’est qu’une partie du portrait. Les impôts des sociétés provinciaux ou étatiques, les taxes de franchise et les frais de dépôt peuvent influencer de façon importante le fardeau total.

6. Travailler avec des conseillers professionnels

Le choix de l’entité et la planification fiscale sont des domaines où les conseils juridiques et comptables peuvent être précieux. Les propriétaires d’entreprise devraient évaluer à la fois les activités actuelles et les plans de croissance futurs avant de prendre des décisions structurelles.

Quand une société C peut encore être le bon choix

Une société C est souvent appropriée lorsqu’une entreprise prévoit :

• du capital de risque ou un investissement institutionnel
• plusieurs catégories d’actions
• une future acquisition ou une entrée en bourse
• d’importants besoins de réinvestissement
• des exigences formelles de gouvernance d’entreprise

Dans ces scénarios, l’inconvénient potentiel de la double imposition peut être compensé par les avantages stratégiques de la structure.

Par exemple, une start-up qui prévoit émettre des actions privilégiées à des investisseurs peut accorder plus de valeur à la flexibilité d’une société C qu’aux avantages fiscaux d’une entité à imposition de transfert.

Quand une autre structure peut être préférable

Une structure différente peut être plus adaptée lorsqu’une entreprise :

• est détenue étroitement et distribue la majeure partie de ses profits aux propriétaires
• a peu besoin de capitaux externes
• souhaite une déclaration fiscale plus simple
• prévoit des revenus opérationnels stables plutôt qu’un réinvestissement élevé

Pour de nombreuses petites entreprises, la décision consiste à trouver un équilibre entre l’efficacité fiscale et les objectifs opérationnels. La structure qui convient la première année peut ne plus être idéale à mesure que l’entreprise grandit.

Pourquoi la structure et la conformité vont de pair

Le traitement fiscal n’est qu’un aspect de la constitution d’une entreprise. Une société doit aussi tenir des dossiers appropriés, respecter les obligations de dépôt provinciales ou étatiques et maintenir les formalités corporatives en ordre. Une mauvaise conformité peut créer des risques supplémentaires au-delà des questions fiscales.

C’est pourquoi de nombreux fondateurs préfèrent un partenaire de formation qui aide à garder l’entreprise bien organisée dès le départ. Zenind soutient les entrepreneurs avec les outils et les conseils nécessaires pour constituer et maintenir une entité d’affaires en toute confiance, afin que les propriétaires puissent se concentrer sur la stratégie plutôt que sur la paperasse.

Réflexion finale

La double imposition est un élément réel à considérer pour les sociétés C, mais elle ne doit pas être examinée isolément. Le bon choix d’entité dépend de la façon dont une entreprise prévoit lever des fonds, distribuer ses profits, gérer sa croissance et planifier son avenir.

Pour certains propriétaires, le traitement fiscal d’une société C est un inconvénient. Pour d’autres, la capacité d’attirer des investisseurs, d’émettre des actions flexibles et de bâtir à grande échelle rend cette structure intéressante. La meilleure décision est celle qui correspond aux objectifs à long terme de l’entreprise.

Si vous évaluez la constitution d’une entité, commencez par avoir une vue d’ensemble : impôts, propriété, conformité et plans de croissance. Cette approche mène à une structure d’entreprise plus durable et à moins de surprises plus tard.