LLC ou société par actions : quelle structure d’entreprise est la plus avantageuse sur le plan fiscal?

Choisir entre une LLC et une société par actions est l’une des décisions les plus importantes qu’un propriétaire d’entreprise puisse prendre. La bonne structure influence la façon dont vous payez vos impôts, la quantité de paperasse à gérer, la répartition des profits et la facilité avec laquelle vous pourrez lever des capitaux plus tard.

Il n’existe pas de réponse unique qui convienne à toutes les entreprises. Le meilleur choix dépend de votre chiffre d’affaires, de vos plans de croissance, de votre structure de propriété et du fait que vous souhaitiez une imposition par transparence plus simple ou un cadre de société plus formel. Comprendre les différences fiscales entre une LLC et une société par actions peut vous aider à prendre une décision plus éclairée avant de constituer votre entreprise.

Résumé rapide

Une LLC est souvent privilégiée par les propriétaires de petites entreprises qui recherchent de la flexibilité et une imposition par transparence. Une société par actions peut mieux convenir aux entreprises qui prévoient de chercher des investisseurs externes, d’émettre des actions ou de conserver les profits dans l’entreprise pour favoriser la croissance.

Le traitement fiscal est la plus grande différence :

• La plupart des LLC sont imposées par défaut comme des entités à transparence fiscale.
• Les sociétés de type C paient l’impôt sur le revenu des sociétés, et les actionnaires peuvent aussi payer de l’impôt sur les dividendes.
• Certaines LLC et certaines sociétés peuvent choisir un traitement fiscal différent selon les règles de l’IRS.
• La meilleure structure sur le plan fiscal n’est pas toujours la meilleure sur le plan juridique, opérationnel ou pour la levée de fonds.

Qu’est-ce qu’une LLC?

Une limited liability company, ou LLC, est une structure d’entreprise souple qui combine des caractéristiques de l’entreprise individuelle, de la société de personnes et de la société par actions. Les propriétaires sont appelés membres, et l’entreprise offre généralement une protection de responsabilité qui aide à séparer les biens personnels des obligations de l’entreprise.

Par défaut, une LLC est habituellement imposée comme une entité à transparence fiscale. Cela signifie que l’entreprise elle-même ne paie généralement pas d’impôt fédéral sur le revenu. Les profits et les pertes sont plutôt transmis aux propriétaires, qui les déclarent dans leur déclaration de revenus personnelle.

Caractéristiques fiscales courantes d’une LLC

• Le revenu est généralement imposé une seule fois au niveau du propriétaire.
• Les propriétaires peuvent devoir payer des cotisations d’impôt sur le travail autonome sur les revenus de l’entreprise, selon la manière dont la LLC est imposée et structurée.
• La LLC peut être en mesure de déduire les dépenses d’entreprise ordinaires.
• Les LLC à plusieurs membres sont généralement imposées comme des sociétés de personnes par défaut.
• Les LLC à un seul membre sont généralement traitées comme des entités ignorées aux fins fiscales, sauf si elles choisissent un autre statut.

Qu’est-ce qu’une société par actions?

Une société par actions est une entité juridique distincte créée en vertu du droit de l’État. Elle a des actionnaires, des administrateurs et des dirigeants, et suit une structure de gouvernance plus formelle qu’une LLC.

Les sociétés par actions sont souvent associées à un meilleur potentiel de financement, à l’émission d’actions et à un transfert plus clair de la propriété. Mais elles peuvent aussi s’accompagner d’exigences de conformité plus élevées et de règles fiscales plus complexes.

Caractéristiques fiscales courantes d’une société par actions

• Une société de type C paie l’impôt sur le revenu des sociétés sur ses profits imposables.
• Les actionnaires peuvent payer de l’impôt à nouveau lorsque les profits sont distribués sous forme de dividendes.
• La structure de société peut permettre certains avantages sociaux et certaines stratégies liées aux bénéfices non répartis.
• L’entreprise peut déduire de nombreuses dépenses d’entreprise ordinaires, sous réserve des règles de l’IRS.

LLC vs société par actions : la différence fiscale principale

La distinction fiscale la plus importante concerne la façon dont les revenus de l’entreprise sont imposés.

Imposition d’une LLC

Une LLC est habituellement imposée selon un régime de transparence fiscale. Les revenus de l’entreprise sont déclarés dans les déclarations personnelles des propriétaires plutôt qu’imposés séparément au niveau de l’entité. Cela peut simplifier la production des déclarations et réduire le risque de double imposition.

Imposition d’une société par actions

Une société de type C est imposée comme sa propre entité. Elle paie d’abord l’impôt sur les profits, puis les actionnaires peuvent payer de l’impôt à nouveau lorsque de l’argent est distribué sous forme de dividendes. On appelle souvent cela la double imposition.

Cela ne veut pas dire qu’une société par actions est toujours moins avantageuse sur le plan fiscal. Dans certaines situations, conserver les bénéfices dans l’entreprise, verser des salaires ou utiliser des déductions propres à la société peut offrir des avantages pratiques.

Comparaison côte à côte

Caractéristique	LLC	Société par actions
Traitement fiscal par défaut	Transparence fiscale	Imposition séparée de l’entité
Impôt au niveau du propriétaire	Généralement oui	Oui, si des dividendes sont versés
Risque de double imposition	Habituellement non	Oui, pour les sociétés de type C
Charge de conformité	Plus faible	Plus élevée
Flexibilité de propriété	Élevée	Modérée à élevée
Attrait pour le financement	Bon pour de nombreuses petites entreprises	Souvent plus fort pour la croissance soutenue par du capital-risque
Meilleur choix	Petites entreprises, entreprises de services, startups recherchant de la flexibilité	Entreprises qui prévoient de croître rapidement ou de lever des capitaux

Impôt sur le travail autonome et rémunération des propriétaires

Les impôts ne se limitent pas à l’impôt sur le revenu. L’impôt sur le travail autonome, les taxes sur la paie et la manière dont les propriétaires retirent de l’argent de l’entreprise sont aussi importants.

Propriétaires de LLC

De nombreux propriétaires de LLC qui travaillent activement dans l’entreprise peuvent devoir payer l’impôt sur le travail autonome sur leur part des revenus. Cela peut augmenter la charge fiscale globale même si l’entreprise est imposée par transparence.

Propriétaires de sociétés par actions

Les propriétaires d’une société qui travaillent dans l’entreprise reçoivent souvent une rémunération par l’entremise de la paie. Dans une société de type C, le salaire est généralement déductible pour l’entreprise, mais les règles liées aux taxes sur la paie s’appliquent quand même. Si des profits sont aussi distribués sous forme de dividendes, le portrait fiscal total peut devenir plus complexe.

Pourquoi cela compte

Une structure qui semble avantageuse sur le plan fiscal en théorie peut ne pas être le meilleur choix une fois le salaire, les distributions et les taxes sur l’emploi pris en compte. La bonne entité dépend de la façon dont l’entreprise versera réellement de l’argent à ses propriétaires.

Une LLC peut-elle être imposée comme une société par actions?

Oui. Une LLC est une structure juridique, pas une classification fiscale en soi. Dans de nombreux cas, une LLC peut choisir d’être imposée comme une société si cela convient mieux à l’entreprise.

Cette flexibilité est l’un des plus grands avantages d’une LLC. Elle permet aux propriétaires d’une entreprise de choisir une structure juridique qui protège la responsabilité tout en explorant différents traitements fiscaux plus tard.

Une société par actions peut-elle éviter la double imposition?

Une société de type C est généralement assujettie à l’impôt au niveau de la société, mais toutes les sociétés ne sont pas imposées de la même façon.

Certaines entreprises choisissent le traitement fiscal de société de type S, si elles sont admissibles, afin de réduire la double imposition. Une société de type S n’est pas un type d’entité juridique distinct; il s’agit d’un choix fiscal. Cette option peut aider certaines entreprises à éviter l’impôt sur le revenu au niveau de la société tout en conservant une structure de société par actions.

Cependant, les sociétés de type S comportent des restrictions de propriété et d’autres règles de l’IRS qui peuvent limiter leur utilisation.

Quand une LLC peut être préférable

Une LLC peut être un excellent choix si vous souhaitez :

• Une administration plus simple
• Une imposition par transparence
• Moins de formalités qu’une société par actions
• De la flexibilité dans la répartition et la distribution des profits
• Une structure qui convient bien à une petite entreprise ou à une entreprise détenue de près

Les LLC sont couramment utilisées par les consultants, les agences, les entreprises de services locales, les pigistes et les fondateurs qui souhaitent une protection de responsabilité sans la lourdeur d’un modèle de gouvernance complet d’une société.

Quand une société par actions peut être préférable

Une société par actions peut mieux convenir si vous souhaitez :

• Une structure qui facilite les investissements externes
• L’émission d’actions pour les fondateurs, les employés ou les investisseurs
• Une meilleure planification de la participation au capital à long terme
• Un cadre de gestion formel
• Des stratégies fiscales potentielles liées aux bénéfices non répartis et à la rémunération

Les sociétés par actions sont souvent envisagées par les startups qui prévoient de lever du capital de risque ou par les entreprises qui s’attendent à une forte croissance et à des changements de propriété plus formels.

Autres facteurs fiscaux à considérer

Les impôts ne sont qu’une partie de la décision. Vous devriez aussi tenir compte des éléments suivants.

Impôts et frais provinciaux ou étatiques

Chaque province ou État a ses propres frais de dépôt, règles de rapports annuels, taxes sur le capital et exigences en matière d’entité. Une entreprise qui semble avantageuse sur le plan fiscal au fédéral peut quand même faire face à des coûts importants au niveau provincial ou étatique.

Charge administrative

Les sociétés par actions exigent généralement une gouvernance plus formelle, y compris des règlements administratifs, des registres d’actionnaires, des décisions des administrateurs et des procès-verbaux de société. Les LLC comportent généralement moins de formalités, même si les conventions d’exploitation et les dépôts auprès de l’État restent importants.

Plans de croissance futurs

Si vous prévoyez accueillir des investisseurs ou émettre des parts de capital à plusieurs parties prenantes, une société par actions peut offrir une structure plus claire. Si votre entreprise reste détenue de près, une LLC peut être plus facile à gérer.

Déductions et tenue de livres

Les LLC et les sociétés par actions peuvent toutes deux déduire des dépenses d’entreprise lorsqu’elles sont bien documentées. Une bonne tenue de livres compte plus que beaucoup de propriétaires ne le pensent. Sans registres exacts, même la meilleure structure d’entreprise peut causer des problèmes fiscaux.

Erreurs fiscales courantes des propriétaires d’entreprise

De nombreux nouveaux propriétaires d’entreprise choisissent une entité en se basant sur une seule règle fiscale mise en évidence, au lieu de considérer l’ensemble du portrait. Cela peut mener à des erreurs évitables.

1. Choisir uniquement selon les taux d’imposition sur le revenu

Un taux d’imposition plus bas ne veut pas automatiquement dire qu’une structure est meilleure. Les taxes sur la paie, la rémunération des propriétaires et les règles sur les distributions peuvent changer le résultat.

2. Ignorer l’impôt sur le travail autonome

Les propriétaires se concentrent souvent sur l’impôt fédéral sur le revenu et oublient les taxes liées à l’emploi, qui peuvent modifier de façon importante le coût total de l’exploitation d’une entreprise.

3. Ne pas tenir de dossiers

Même les entreprises simples ont besoin de livres comptables clairs, de comptes séparés et d’une documentation adéquate pour les déductions et la conformité de l’entité.

4. Utiliser la mauvaise structure par rapport aux objectifs de croissance

Une structure qui fonctionne au lancement peut mal convenir une fois que des investisseurs, des employés ou plusieurs propriétaires sont impliqués.

5. Penser qu’un choix fiscal dure pour toujours

Les structures d’entreprise peuvent parfois être modifiées, mais les conversions et les choix fiscaux peuvent entraîner des conséquences juridiques et fiscales. Il est plus facile de planifier à l’avance que de corriger plus tard une mauvaise configuration.

Comment choisir la bonne structure

Utilisez les questions suivantes comme point de départ pratique :

• Voulez-vous la configuration fiscale et administrative la plus simple possible?
• L’entreprise restera-t-elle petite et détenue de près?
• Prévoyez-vous lever des capitaux externes?
• Voulez-vous attribuer des parts de capital à des employés ou à des cofondateurs?
• Prévoyez-vous réinvestir les profits dans l’entreprise?
• Quelle importance accordez-vous à la flexibilité et à la facilité d’administration par rapport à une structure formelle?

Si vous répondez oui à la simplicité et à la flexibilité, une LLC peut être le meilleur point de départ. Si vous construisez une entreprise évolutive avec des investisseurs ou des plans d’attribution d’actions, une société par actions peut être plus appropriée.

Comment Zenind peut aider

La constitution de la bonne structure d’entreprise n’est qu’une première étape. Zenind aide les entrepreneurs à mettre leur entreprise en place grâce à un processus simplifié conçu pour les fondateurs qui veulent de la clarté et de la rapidité.

Que vous choisissiez une LLC ou une société par actions, Zenind peut vous aider à démarrer le processus de constitution, à rester organisé grâce aux documents d’entreprise essentiels et à bâtir une base administrative solide dès le premier jour.

Une décision réfléchie en matière de constitution peut faire gagner du temps plus tard, surtout lorsque la saison des impôts, les échéances de conformité et les occasions de croissance se présentent.

Réflexions finales

La question des impôts entre une LLC et une société par actions n’a pas de réponse universelle. Les LLC offrent généralement une imposition par transparence plus simple et moins de charge administrative. Les sociétés par actions peuvent mieux soutenir les investissements externes, la propriété fondée sur des actions et une planification formelle de la croissance.

Le bon choix dépend de la façon dont vous prévoyez gérer l’entreprise, de la manière dont vous voulez que les profits soient imposés et des changements futurs que vous anticipez. Avant de constituer votre entreprise, examinez soigneusement vos objectifs et choisissez une structure qui correspond à la fois à vos besoins actuels et à votre stratégie à long terme.

Foire aux questions

Une LLC est-elle toujours moins imposée qu’une société par actions?

Non. Une LLC est souvent imposée de façon plus simple, mais pas toujours plus avantageuse. Le résultat fiscal réel dépend du revenu, de la rémunération des propriétaires, des déductions et des règles provinciales ou étatiques.

Pourquoi de nombreuses startups choisissent-elles des sociétés par actions?

Beaucoup de startups choisissent des sociétés par actions parce que cette structure peut faciliter la levée de capitaux, l’émission d’actions et la gestion du capital des fondateurs et des investisseurs.

Puis-je passer d’une LLC à une société par actions plus tard?

Dans de nombreux cas, oui, mais la conversion peut entraîner des conséquences juridiques et fiscales. Il est préférable de bien planifier avant d’effectuer le changement.

Ai-je besoin d’un professionnel de la fiscalité pour choisir entre une LLC et une société par actions?

C’est fortement recommandé. Le meilleur choix dépend de la classification fiscale, de la paie, des objectifs de propriété et des règles provinciales ou étatiques, qui peuvent varier considérablement.