Τι είναι ο εγγυητής; Πώς λειτουργούν οι προσωπικές εγγυήσεις στη χρηματοδότηση επιχειρήσεων

Ο εγγυητής είναι ένα πρόσωπο ή μια οντότητα που υπόσχεται να αποπληρώσει ένα χρέος ή να εκπληρώσει μια υποχρέωση αν ο κύριος δανειολήπτης ή το υπόχρεο μέρος δεν το κάνει. Στην πράξη, ο εγγυητής προσφέρει στον δανειστή, τον εκμισθωτή ή τον πάροχο υπηρεσιών ένα πρόσθετο επίπεδο προστασίας. Αν το κύριο μέρος αθετήσει, ο εγγυητής γίνεται υπεύθυνος για την πληρωμή.

Για τους επιχειρηματίες, οι εγγυητές και οι προσωπικές εγγυήσεις εμφανίζονται συχνά σε επιχειρηματικά δάνεια, εμπορικές μισθώσεις, χρηματοδοτήσεις εξοπλισμού, πιστωτικές γραμμές και συμφωνίες με προμηθευτές. Η κατανόηση του τρόπου λειτουργίας αυτών των ρυθμίσεων μπορεί να βοηθήσει τους ιδιοκτήτες επιχειρήσεων να λαμβάνουν καλύτερες οικονομικές αποφάσεις και να αποφεύγουν εκπλήξεις αργότερα.

Έννοια του εγγυητή

Στον πυρήνα του, ο εγγυητής λειτουργεί ως δίχτυ ασφαλείας. Ο εγγυητής συνήθως δεν λαμβάνει το άμεσο όφελος του δανείου ή της σύμβασης, αλλά συμφωνεί να παρέμβει αν το κύριο μέρος δεν εκπληρώσει τις υποχρεώσεις του.

Ο εγγυητής μπορεί να είναι:

• Ένα φυσικό πρόσωπο, όπως ένας ιδρυτής, ένας συνυπογράφων ή ένα μέλος της οικογένειας
• Μια επιχειρηματική οντότητα που υποστηρίζει τις υποχρεώσεις μιας άλλης εταιρείας
• Μια μητρική εταιρεία που εγγυάται το χρέος μιας θυγατρικής

Η ακριβής νομική ισχύς της εγγύησης εξαρτάται από τη διατύπωση της σύμβασης και το εφαρμοστέο δίκαιο, αλλά η βασική ιδέα παραμένει η ίδια: ο εγγυητής υπόσχεται να καλύψει την υποχρέωση αν χρειαστεί.

Πώς λειτουργεί μια εγγύηση

Η εγγύηση είναι συμβατική δέσμευση. Όταν ο δανειολήπτης πληρώνει εμπρόθεσμα και τηρεί τη συμφωνία, ο εγγυητής μπορεί να μην χρειαστεί ποτέ να κάνει τίποτα. Αν ο δανειολήπτης καθυστερήσει πληρωμές ή αθετήσει με άλλο τρόπο, ο πιστωτής μπορεί να στραφεί κατά του εγγυητή σύμφωνα με τους όρους της εγγύησης.

Οι περισσότερες εγγυήσεις ενεργοποιούνται μετά από αθέτηση, η οποία μπορεί να περιλαμβάνει:

• Μη καταβολή δόσεων δανείου
• Μη καταβολή ενοικίου σε μίσθωση
• Παραβίαση όρου σύμβασης
• Αφερεγγυότητα ή πτώχευση, ανάλογα με τη συμφωνία

Ορισμένες εγγυήσεις είναι ευρείες και καλύπτουν όλες τις υποχρεώσεις. Άλλες είναι περιορισμένες και εφαρμόζονται μόνο σε συγκεκριμένο χρέος ή μίσθωση. Η διατύπωση της συμφωνίας έχει σημασία, γι' αυτό είναι σημαντικό να διαβάζετε προσεκτικά τα ψιλά γράμματα πριν υπογράψετε.

Εγγυητής vs. συνυπογράφων

Οι άνθρωποι συχνά χρησιμοποιούν τους όρους εγγυητής και συνυπογράφων σαν να σημαίνουν το ίδιο, αλλά δεν είναι πάντα το ίδιο.

Ένας συνυπογράφων συνήθως υπογράφει το αρχικό δάνειο ή τη σύμβαση και μπορεί να μοιράζεται την ίδια ευθύνη από την αρχή. Ένας εγγυητής συνήθως υπόσχεται να πληρώσει μόνο αν το κύριο μέρος αθετήσει. Με άλλα λόγια, ένας συνυπογράφων μπορεί να ευθύνεται άμεσα, ενώ ένας εγγυητής είναι συχνά δευτερεύων υπόχρεος.

Αυτή η διάκριση μπορεί να έχει σημασία τόσο σε καταναλωτικό όσο και σε επιχειρηματικό πλαίσιο. Η συγκεκριμένη διατύπωση της σύμβασης καθορίζει πότε αρχίζει η υποχρέωση και πώς μπορεί ο πιστωτής να την επιβάλει.

Γιατί οι δανειστές ζητούν εγγυητή

Οι δανειστές και οι εκμισθωτές χρησιμοποιούν τις εγγυήσεις για να μειώσουν τον κίνδυνο. Ένας εγγυητής τους δίνει τη βεβαιότητα ότι η υποχρέωση θα πληρωθεί, ακόμη κι αν η κύρια επιχείρηση έχει περιορισμένο πιστωτικό ιστορικό, αδύναμη ταμειακή ροή ή λίγα σημαντικά περιουσιακά στοιχεία.

Αυτό είναι ιδιαίτερα συνηθισμένο για:

• Νέες επιχειρήσεις χωρίς λειτουργικό ιστορικό
• Startups με λίγα περιουσιακά στοιχεία
• Επιχειρήσεις που ζητούν μεγαλύτερα δάνεια
• Εταιρείες που νοικιάζουν εμπορικό χώρο για πρώτη φορά

Για μια νέα επιχείρηση, η εγγύηση μπορεί μερικές φορές να κάνει τη διαφορά ανάμεσα στην έγκριση και την απόρριψη. Το αντάλλαγμα είναι ότι ο ιδρυτής ή ο εγγυητής μπορεί να θέτει σε κίνδυνο προσωπικά περιουσιακά στοιχεία.

Προσωπικές εγγυήσεις στη χρηματοδότηση επιχειρήσεων

Η προσωπική εγγύηση είναι μία από τις πιο συνηθισμένες μορφές ρύθμισης εγγυητή στη χρηματοδότηση μικρών επιχειρήσεων. Σημαίνει ότι ένας ιδιοκτήτης ή βασικό πρόσωπο υπόσχεται προσωπικά να αποπληρώσει το επιχειρηματικό χρέος αν η εταιρεία δεν μπορεί.

Αυτό μπορεί να εμφανιστεί σε:

• Δάνεια SBA
• Δάνεια διάρκειας
• Επιχειρηματικές πιστωτικές κάρτες
• Εμπορικές μισθώσεις
• Χρηματοδότηση από προμηθευτές
• Δάνεια εξοπλισμού

Οι προσωπικές εγγυήσεις είναι ιδιαίτερα συνηθισμένες σε μικρές ή νεοσύστατες εταιρείες, επειδή οι δανειστές θέλουν ένα φυσικό πρόσωπο στο οποίο μπορούν να στραφούν αν η ίδια η επιχειρηματική οντότητα δεν διαθέτει επαρκή πιστοληπτική ικανότητα ή εξασφάλιση.

Περιορισμένες vs. απεριόριστες εγγυήσεις

Δεν είναι όλες οι εγγυήσεις ίδιες. Ορισμένες συμφωνίες δημιουργούν απεριόριστη εγγύηση, η οποία μπορεί να καθιστά τον εγγυητή υπεύθυνο για ολόκληρο το οφειλόμενο ποσό, συν τόκους, τέλη και έξοδα είσπραξης.

Άλλες συμφωνίες είναι περιορισμένες εγγυήσεις, οι οποίες ορίζουν ανώτατο όριο στην έκθεση του εγγυητή. Μια περιορισμένη εγγύηση μπορεί να περιορίζει την ευθύνη με βάση:

• Ποσό σε δολάρια
• Χρονική περίοδο
• Είδος υποχρέωσης
• Ποσοστό του χρέους

Από την οπτική ενός ιδιοκτήτη επιχείρησης, μια περιορισμένη εγγύηση είναι γενικά λιγότερο ριψοκίνδυνη από μια απεριόριστη, αλλά οι λεπτομέρειες χρειάζονται και πάλι προσεκτικό έλεγχο.

Κίνδυνοι για τον εγγυητή

Η υπογραφή μιας εγγύησης δεν πρέπει ποτέ να αντιμετωπίζεται ως τυπική διαδικασία. Αν ο δανειολήπτης αποτύχει, ο εγγυητής μπορεί να αντιμετωπίσει σοβαρές οικονομικές συνέπειες.

Πιθανοί κίνδυνοι περιλαμβάνουν:

• Προσωπική ευθύνη για το χρέος
• Βλάβη στην προσωπική πιστοληπτική ικανότητα
• Ενέργειες είσπραξης και αγωγές
• Κατασχέσεις μισθού ή εμπράγματα βάρη, ανάλογα με το δίκαιο και την εκτέλεση της απόφασης
• Απώλεια προσωπικών περιουσιακών στοιχείων αν ο εγγυητής αποτελέσει στόχο εξασφάλισης της είσπραξης

Επειδή η εγγύηση μπορεί να ακολουθήσει την αποτυχία της επιχείρησης, ένας εγγυητής θα πρέπει να υπογράφει μόνο αν κατανοεί πλήρως την υποχρέωση και είναι άνετα με τον κίνδυνο.

Τι πρέπει να ελέγχουν οι ιδιοκτήτες επιχειρήσεων πριν υπογράψουν

Πριν συμφωνήσετε να γίνετε εγγυητής ή πριν ζητήσετε από κάποιον άλλον να εγγυηθεί την επιχειρηματική σας υποχρέωση, εξετάστε προσεκτικά τους όρους.

Βασικά ερωτήματα περιλαμβάνουν:

• Τι ακριβώς εγγυάται η συμφωνία;
• Η εγγύηση είναι περιορισμένη ή απεριόριστη;
• Ισχύει μόνο για το κεφάλαιο ή και για τόκους, τέλη και νομικά έξοδα;
• Πότε αρχίζει η ευθύνη;
• Μπορεί η εγγύηση να τερματιστεί αργότερα;
• Συνεχίζει η υποχρέωση μετά από ανανέωση ή αναχρηματοδότηση;
• Η εγγύηση είναι προσωπική ή εταιρική;

Για τους ιδρυτές startups, αυτά τα ερωτήματα έχουν σημασία επειδή η χρηματοδότηση στα πρώτα στάδια μπορεί να δημιουργήσει μακροχρόνιες υποχρεώσεις που ξεπερνούν τη διάρκεια του αρχικού δανείου.

Πώς να μειώσετε τον κίνδυνο της εγγύησης

Υπάρχουν πρακτικοί τρόποι για να μειώσετε τον κίνδυνο που συνδέεται με τις συμφωνίες εγγυητή.

Οι ιδιοκτήτες επιχειρήσεων μπορούν να εξετάσουν τα εξής:

• Να διαπραγματευτούν περιορισμένη εγγύηση αντί για απεριόριστη
• Να μειώσουν σταδιακά την εγγύηση καθώς η επιχείρηση αποδίδει
• Να προσφέρουν εξασφάλιση αντί για ευρεία προσωπική εγγύηση, όταν είναι δυνατόν
• Να διαχωρίζουν τα προσωπικά από τα επιχειρηματικά οικονομικά
• Να χτίσουν επιχειρηματική πιστοληπτική ικανότητα για καλύτερες μελλοντικές επιλογές δανεισμού
• Να ελέγχουν όλες τις συμφωνίες με έναν εξειδικευμένο δικηγόρο ή οικονομικό επαγγελματία

Δεν θα συμφωνήσει κάθε δανειστής σε αυτούς τους όρους, αλλά αξίζει να το ζητήσετε. Ακόμη και η μερική βελτίωση στους όρους της εγγύησης μπορεί να μειώσει την έκθεση του ιδρυτή.

Εγγυητές και σύσταση επιχείρησης

Κατά τη σύσταση μιας εταιρείας, είναι σημαντικό να καταλάβετε ότι μια LLC ή μια corporation μπορεί να βοηθήσει να διαχωριστούν οι επιχειρηματικές υποχρεώσεις από τα προσωπικά περιουσιακά στοιχεία, αλλά αυτή η προστασία δεν είναι απόλυτη. Αν ένας ιδρυτής υπογράψει προσωπική εγγύηση, η ευθύνη μπορεί να φτάσει και στο άτομο, ακόμη κι αν η εταιρεία έχει συσταθεί σωστά.

Γι' αυτό οι σωστές πρακτικές σύστασης έχουν σημασία. Η σωστή δομή της οντότητας, η καλή τήρηση αρχείων και ο πειθαρχημένος οικονομικός διαχωρισμός μπορούν να βοηθήσουν στη διατήρηση της νομικής διάκρισης μεταξύ της εταιρείας και των ιδιοκτητών της. Μια υπηρεσία σύστασης επιχειρήσεων όπως η Zenind μπορεί να βοηθήσει τους επιχειρηματίες να δημιουργήσουν τη σωστή δομή και να παραμένουν οργανωμένοι καθώς αναπτύσσονται.

Συχνές ερωτήσεις

Είναι ο εγγυητής πάντα υπεύθυνος αν ο δανειολήπτης αθετήσει;

Συνήθως, ναι. Αν η σύμβαση είναι σωστά διατυπωμένη και ο δανειολήπτης αθετήσει, ο εγγυητής μπορεί να ευθύνεται νομικά σύμφωνα με τους όρους της εγγύησης.

Μπορεί ο εγγυητής να είναι επιχείρηση αντί για φυσικό πρόσωπο;

Ναι. Μια εταιρεία, μια μητρική εταιρεία ή άλλη οντότητα μπορεί να λειτουργήσει ως εγγυητής, ανάλογα με τη συμφωνία και τη συναλλαγή.

Η σύσταση LLC εξαλείφει την ανάγκη για προσωπική εγγύηση;

Όχι πάντα. Μια LLC μπορεί να βοηθήσει να διαχωριστούν οι επιχειρηματικές και οι προσωπικές υποχρεώσεις, αλλά οι δανειστές μπορεί να εξακολουθήσουν να απαιτούν προσωπική εγγύηση, ειδικά για νέες επιχειρήσεις.

Μπορεί ο εγγυητής να αποχωρήσει αργότερα;

Μερικές φορές, αλλά εξαρτάται από τη σύμβαση. Ορισμένες εγγυήσεις μπορούν να ανακληθούν υπό συγκεκριμένες προϋποθέσεις, ενώ άλλες συνεχίζονται μέχρι να εξοφληθεί το χρέος ή να λήξει η συμφωνία.

Τελικές σκέψεις

Ο εγγυητής είναι κάτι περισσότερο από μια υπογραφή σε ένα συμβόλαιο. Είναι μια νομική δέσμευση να καλύψει τις υποχρεώσεις ενός άλλου μέρους αν αυτό αποτύχει να το κάνει. Για τους ιδιοκτήτες επιχειρήσεων, οι όροι εγγυητή εμφανίζονται συχνά στα πρώτα στάδια δανεισμού, μίσθωσης και ανάπτυξης μιας εταιρείας.

Πριν υπογράψετε οποιαδήποτε εγγύηση, διαβάστε προσεκτικά τους όρους, κατανοήστε το επίπεδο κινδύνου και βεβαιωθείτε ότι η υποχρέωση ταιριάζει με τη στρατηγική της επιχείρησής σας. Η σωστή νομική δομή, σε συνδυασμό με ενημερωμένες οικονομικές αποφάσεις, μπορεί να βοηθήσει στην προστασία τόσο της εταιρείας όσο και των ανθρώπων πίσω από αυτήν.