Mennyi pénzre van szükségük a vállalkozástulajdonosoknak a nyugdíjhoz: gyakorlati tervezési útmutató

A nyugdíjtervezés másként néz ki a vállalkozástulajdonosok esetében, mint az alkalmazottaknál. Egy fizetésből élő munkavállaló nagyjából becsülni tudja a nyugdíjas kori jövedelmét a bérek, a társadalombiztosítás és a megtakarítási számlák alapján. Egy vállalkozástulajdonosnak összetettebb tényezőkkel kell számolnia: a vállalkozás értékével, a kilépés időzítésével, az adókkal, a személyes kiadási igényekkel és azzal, hogy mennyi készpénz marad a tulajdonosnál a cég átadása után.

Ezért az igazi kérdés nem csupán az, hogy „mennyi pénzre van szükségem a nyugdíjhoz?”. A jobb kérdés inkább ez: „Mennyi pénzre van szükségem a nyugdíjas éveimhez összesen, és ebből mennyi származhat reálisan a vállalkozásomból?”

Sok tulajdonos számára a válasz kijózanító. Egy vállalkozás lehet a mérleg legnagyobb eszköze, de ritkán jelent tökéletesen likvid nyugdíjalapot. Az eladás időbe telhet, nem biztos, hogy eléri a tulajdonos által várt árat, és gyakran a tulajdonos további közreműködésétől is függ. A nyugdíjra való felkészültség olyan tervet igényel, amely nem a legjobb forgatókönyvekre épül.

Kezdje a nyugdíjas kiadási céllal

Mielőtt meg tudná állapítani, hogy a vállalkozása finanszírozhatja-e a nyugdíjat, világos becslésre van szüksége arról, mennyibe fog kerülni a nyugdíjas élet.

Egyszerű kiindulópont, ha kiszámítja a várható éves kiadásait a nyugdíjban, majd ezeket három csoportba sorolja:

• Alapvető kiadások, például lakhatás, élelmiszer, közüzemi díjak, közlekedés és biztosítás
• Diszkrecionális kiadások, például utazás, hobbik, ajándékozás és szórakozás
• Változó kiadások, például egészségügyi költségek és adók

Sokan a jelenlegi jövedelem egy százalékát használják durva ökölszabályként, de a vállalkozástulajdonosoknak ennél mélyebbre kell menniük. Az a életmód, amely aktív üzletvezetés mellett működik, nem feltétlenül tükrözi azt az igényt, amelyre a kilépés után lesz szükség. Ugyanakkor a nyugdíj utazással, otthonfelújítással vagy családi támogatással is járhat, ami új módon növeli a kiadásokat.

Jobb megközelítés, ha több évnyi személyes kiadást vizsgál meg, és abból készít előrejelzést. Számoljon minden olyan kötelezettséggel is, amelyet könnyű elfelejteni, például:

• Ingatlanadó
• Lakásfenntartás
• Egészségbiztosítási díjak
• Medicare-hez kapcsolódó saját zsebből fizetett költségek
• Adósságtörlesztés
• Adók a nyugdíjas kori kifizetéseken

Ha megvan az éves összeg, szorozza meg azzal az évek számával, ameddig a nyugdíjas éveit várhatóan eltartja. Mivel sok nyugdíjas a vártnál tovább él, biztonságosabb konzervatívan tervezni és inflációval is számolni.

Ne feltételezze, hogy a vállalkozás eladása mindent fedez majd

Az egyik legnagyobb hiba, amit a vállalkozástulajdonosok elkövetnek, hogy azt feltételezik: a cég eladása teljes mértékben finanszírozza majd a nyugdíjukat. Ez néhány nagy növekedésű vállalkozásnál megtörténhet, de a legtöbb kisvállalkozás esetében nem ez a jellemző.

Egy vállalkozás értékesítése általában olyan tényezőktől függ, mint:

• Ismétlődő bevétel
• Nyereségesség
• Ügyfélkoncentráció
• Dokumentált működési eljárások
• Vezetői folytonosság
• Iparági kereslet
• Rendezett pénzügyi nyilvántartások

Ha a vállalkozás túlságosan a tulajdonosra támaszkodik, a vevők csökkenteni fogják az árat. Ha a könyvelés rendezetlen, a cég finanszírozása vagy felvásárlása nehezebbé válhat. Ha az ügyfélkör csak néhány nagy ügyfélre koncentrálódik, a kockázat nő.

A gyakorlatban a vállalkozás kevesebbet érhet, mint amire a tulajdonos számít, és az eladás lezárása is tovább tarthat a tervezettnél. Ezért a vállalkozástulajdonosoknak az eladást a nyugdíj egyik erőforrásaként kell kezelniük, nem az egyetlen forrásként.

Becsülje meg reálisan a vállalkozás értékét

A vállalkozásértékelés egyszerre számítás és piaci realitás. Különböző módszerek eltérő eredményt adhatnak, de a legtöbb vevőt a cash flow, a kockázat és az átadhatóság érdekli.

A gyakorlatban úgy érdemes a vállalkozás értékére gondolni, hogy megkérdezi:

• Mennyi nyereséget termel a vállalkozás?
• Mennyire stabil ez a nyereség évről évre?
• Mekkora munkát végez személyesen a tulajdonos?
• Mennyire függ a bevétel kulcsfontosságú ügyfelektől, beszállítóktól vagy a tulajdonos hírnevétől?
• Mennyire könnyű lenne egy vevőnek átvenni és működtetni a vállalkozást?

Egy papíron erősnek tűnő vállalkozás is nehezen eladható, ha a tulajdonos a kapcsolatok, a szakértelem vagy az értékesítés fő forrása. Minél inkább képes a cég a tulajdonos nélkül működni, annál vonzóbb felvásárlási célponttá válik.

Ha a nyugdíj a vállalkozás eladásától függ, kezdje el az előkészítést évekkel korábban. A vevők rendszereket, vezetői mélységet és kiszámítható működést akarnak látni. Egy kapkodva végrehajtott kilépés szinte mindig gyengébb eredményt hoz, mint egy megtervezett megoldás.

Építsen nyugdíjcélú megtakarítást a vállalkozáson kívül is

A legbiztonságosabb nyugdíjterv nem függ kizárólag a vállalkozás későbbi eladásától.

A vállalkozástulajdonosoknak a vállalkozáson kívül is kell nyugdíjvagyont építeniük olyan számlákon és befektetéseken keresztül, amelyek később jövedelmet tudnak biztosítani. A helyzettől függően ezek lehetnek:

• Munkáltatói nyugdíjprogramok
• Hagyományos vagy Roth IRA számlák
• Adóköteles brókerszámlák
• Házastársi nyugdíjtervezési stratégiák
• Nyereségrészesedési vagy más minősített tervek, ahol ez indokolt

A cél egy második nyugdíjforrás létrehozása. Ha a vállalkozás eladása a vártnál jobb eredményt hoz, az plusz előny. Ha gyengébben teljesít, akkor is marad egy érdemi pénzügyi tartalék.

Sok tulajdonos azért halogatja ezt a lépést, mert inkább mindent visszaforgatna a vállalkozásba. Ez hiba lehet. Egy cég növekedhet úgy is, hogy közben a tulajdonos személyesen nincs felkészülve a nyugdíjra. A személyes pénzügyi stabilitás legalább annyira fontos, mint a vállalkozás bővítése.

Tekintse a nyugdíjat üzleti költségnek

A nyugdíjat be kell építeni a vállalkozás gazdaságába, nem utólagos gondolatként kell kezelni.

Ez azt jelenti, hogy a tulajdonosnak tudatosan kell elkülönítenie pénzt a jövőbeli személyes biztonságra, ugyanúgy, ahogyan a vállalkozás elkülöníti a pénzt bérre, bérleti díjra, eszközökre és adókra. A logika egyszerű: ha a vállalkozás soha nem teremt teret a tulajdonos nyugdíjára, akkor a tulajdonos gyakorlatilag úgy dolgozik, hogy nem tervez a kilépésre.

Gyakorlati megközelítés lehet egy célzott éves nyugdíjcélú befizetés meghatározása, majd abból visszafejtve a szükséges lépések meghatározása. Tegye fel a kérdést:

• Mennyi összeget kell évente megtakarítanom a célom eléréséhez?
• Ez havi szinten mekkora befizetést jelent?
• Ennek egy része finanszírozható-e a vállalkozás nyereségéből?
• Szükséges-e az árképzést módosítani ahhoz, hogy támogassa a hosszú távú tulajdonosi megtakarítást?

Ez nem azt jelenti, hogy vakon árat kell emelni. Inkább azt jelenti, hogy meg kell érteni egy fenntartható vállalkozás valódi költségét, beleértve azt is, hogy a tulajdonos végül pénzügyi biztonsággal ki tudjon lépni.

Csökkentse a tulajdonosi függőséget, mielőtt kilép

Ha a vállalkozás nem tud működni Ön nélkül, nehezebb lesz eladni, és kisebb eséllyel támogat majd erős nyugdíjkimenetet.

A tulajdonosi függőség csökkentése növeli az értéket és az átadhatóságot is. Erre összpontosítson:

• Folyamatok és munkafolyamatok dokumentálása
• Munkatársak keresztképzése
• Ismétlődő feladatok delegálása
• Erősebb vezetői rétegek kialakítása
• Értékesítési, szolgáltatási és teljesítési rendszerek kiépítése
• Olyan nyilvántartások fenntartása, amelyek könnyen érthetők és ellenőrizhetők

A legjobb idő erre jóval azelőtt van, hogy nyugdíjba szeretne menni. Az a vállalkozás, amelyet önálló működésre terveztek, általában értékesebb, kevésbé stresszes és könnyebben átadható.

Itt az szervezeti fegyelem is számít. A megfelelőségi nyilvántartások vezetése, a tulajdonosi információk rendszerezése és az átlátható jogi struktúra megőrzése vonzóbbá teheti a vállalkozást a hitelezők, vevők és jogutódok számára. Az olyan szolgáltatások, mint a Zenind, támogatni tudják ezt a tágabb erőfeszítést azzal, hogy segítenek a tulajdonosoknak rendezettnek maradni az alapítási és megfelelőségi kötelezettségek terén, ami idővel tisztább vállalkozási profilt eredményez.

Tervezze meg az adókat, mielőtt szüksége lesz a pénzre

Sok nyugdíjterv azért bukik el, mert a tulajdonosok a bruttó értékre, nem pedig a nettó, adózás utáni értékre koncentrálnak.

Egy vállalkozás eladása, egy nyugdíjszámláról történő kifizetés vagy egy eszköz likvidálása mind eltérő adózási következményekkel járhat. Ez azt jelenti, hogy az egymillió dollárnyi névleges érték nem egyenlő egymillió dollár költőpénzzel.

A nyugdíj összegének tervezésekor vegye figyelembe:

• Tőkenyereségadó a vállalkozás eladásából
• Normál jövedelemadó bizonyos kifizetésekre
• Állami adók
• A Medicare-díjakat befolyásoló hatások
• Adók a nyugdíjszámlák kifizetésein

Ez egy olyan terület, ahol hasznos a szakmai segítség. Egy adószakértő vagy pénzügyi tervező segíthet reálisabb képet alkotni arról, hogy valójában mennyit tarthat meg és költhet el.

Válassza ki korán a kilépési időtervet

A nyugdíj nem akkor kezdődik, amikor úgy dönt, hogy abbahagyja a munkát. Már évekkel korábban elkezdődik, amikor megkezdi a cég átadására való felkészülést.

Egy erős kilépési időterv gyakran tartalmazza a következőket:

• 5-10 évvel a nyugdíj előtt: kezdje növelni a személyes megtakarítást és erősítse a vállalkozási modellt
• 3-5 évvel a nyugdíj előtt: csökkentse a tulajdonosi függőséget és formalizálja a rendszereket
• 1-3 évvel a nyugdíj előtt: készítse elő a pénzügyi nyilvántartásokat, javítsa az értéknövelő tényezőket és tesztelje az utódra való felkészültséget
• Utolsó év: szervezze meg az átmenetet, hangolja össze a jogi és adózási lépéseket, és hajtsa végre az átadást

A pontos időzítés eltérhet, de az elv állandó: minél korábban készül fel, annál több lehetősége marad.

Gyakori nyugdíjtervezési hibák, amelyeket a vállalkozástulajdonosok elkövetnek

A vállalkozástulajdonosok gyakran ugyanazokat az elkerülhető hibákat ismétlik meg a nyugdíj tervezésekor:

• Túl optimista eladási árra számítanak
• Túl sokáig várnak a vállalkozáson kívüli megtakarítással
• Figyelmen kívül hagyják az adókat és az egészségügyi költségeket
• Nem dokumentálják a működést
• Hagyják, hogy az ügyfélkapcsolatok teljesen a tulajdonostól függjenek
• Feltételezik, hogy a vállalkozás gyorsan eladható
• Nem választják szét a személyes nyugdíjcélokat és az üzleti növekedési célokat

Ezek a hibák mind növelik a kockázatot. Együtt pedig olyan nyugdíjrés keletkezhet belőlük, amelyet később nehéz bezárni.

Egyszerű nyugdíjtervezési keretrendszer

Ha praktikus kiindulópontot szeretne, használja ezt a négy lépésből álló keretet:

1. Becsülje meg az éves nyugdíjas kiadásait.
2. Határozza meg, ebből mennyi származhat megtakarításból, befektetésekből és társadalombiztosításból.
3. Becsülje meg konzervatívan a vállalkozása adózás utáni értékét.
4. Hasonlítsa össze ezeket az erőforrásokat azzal az évek számával, ameddig a nyugdíjat várhatóan finanszíroznia kell.

Ha az összeg nem elegendő, növelje a megtakarítást, javítsa a nyereségességet, erősítse fel a vállalkozást az eladásra, vagy halassza el a nyugdíjat. A lényeg, hogy a hiányt még azelőtt zárja be, mielőtt kifogyna az időből.

Záró gondolat

A vállalkozástulajdonosoknak több kell, mint egy reményteljes kilépési terv. Olyan nyugdíjstratégiára van szükségük, amely reális kiadási feltételezésekre, konzervatív vállalkozásértékelésre és a cégen kívüli önálló megtakarításokra épül.

A legjobb nyugdíjeredmények általában azoknál a tulajdonosoknál születnek, akik korán készülnek, átadható értéket építenek, és a nyugdíjat az üzleti stratégia részének tekintik, nem pedig egy távoli problémának. Ha olyan vállalkozást alapít, szervez vagy tart fenn, amelynek hosszú távon is működnie kell, az a struktúra, amelyet ma választ, meghatározhatja a holnapi rugalmasságát.