Колко пари са необходими на собствениците на бизнес, за да се пенсионират: практическо ръководство за планиране

Планирането на пенсионирането изглежда различно за собствениците на бизнес в сравнение със служителите. Човек, който получава заплата, може да изчисли пенсионния си доход от трудови възнаграждения, Social Security и спестявания. Собственикът на бизнес трябва да мисли за нещо по-сложно: стойността на бизнеса, момента на излизане, данъците, личните разходи и колко пари ще останат налични след смяната на собствеността върху компанията.

Затова истинският въпрос не е само: „Колко пари ми трябват, за да се пенсионирам?“ По-добрият въпрос е: „Колко ми е нужно от всички източници на пенсионен доход общо и колко от това реалистично може да дойде от моя бизнес?“

За много собственици отговорът е отрезвяващ. Един бизнес може да е най-големият актив в баланса, но рядко е напълно ликвидна пенсионна сметка. Може да отнеме време, за да бъде продаден, може да не достигне цената, която собственикът очаква, и често зависи силно от продължаващото участие на собственика. Готовността за пенсиониране изисква план, който не разчита на най-добрия възможен сценарий.

Започнете с целта си за пенсионни разходи

Преди да определите дали бизнесът ви може да финансира пенсионирането, ви е необходима ясна оценка за това колко ще струва то.

Един прост начален подход е да изчислите очакваните си годишни разходи по време на пенсиониране, след което да ги разделите в три групи:

• Основни разходи, като жилище, храна, комунални услуги, транспорт и застраховки
• Разходи по избор, като пътувания, хобита, подаръци и развлечения
• Променливи разходи, като здравеопазване и данъци

Много хора използват процент от текущия доход като бърз ориентир, но собствениците на бизнес трябва да надникнат по-дълбоко от това. Начин на живот, който е подходящ, докато активно управлявате бизнес, може да не отразява това, от което ще се нуждаете, след като се оттеглите. От друга страна, пенсионирането може да включва пътувания, ремонт на дома или финансова подкрепа за семейството, което увеличава разходите по нов начин.

По-добър подход е да прегледате няколко години лични разходи и да проектирате напред оттам. Включете всички задължения, които лесно могат да бъдат пропуснати, като например:

• Данък върху недвижим имот
• Поддръжка на дома
• Премии за здравна застраховка
• Разходи от джоба, свързани с Medicare
• Погасяване на дългове
• Данъци върху пенсионни разпределения

След като имате годишна сума, умножете я по броя години, които очаквате да продължи пенсионирането ви. Тъй като много пенсионери живеят по-дълго от очакваното, по-безопасно е да планирате консервативно и да предвидите инфлация.

Не приемайте, че продажбата на бизнеса ще покрие всичко

Една от най-големите грешки, които собствениците на бизнес правят, е да предполагат, че продажбата на компанията ще финансира изцяло пенсионирането им. Това може да се случи при малък брой компании с висок растеж, но не е норма за повечето малки бизнеси.

Продажбата на бизнес обикновено зависи от фактори като:

• Повтарящи се приходи
• Рентабилност
• Концентрация на клиенти
• Документирани оперативни процедури
• Непрекъснатост на ръководството
• Търсене в сектора
• Изрядни финансови отчети

Ако бизнесът зависи твърде много от собственика, купувачите ще намалят цената. Ако счетоводството е неорганизирано, бизнесът може да бъде по-труден за финансиране или придобиване. Ако клиентската база е концентрирана само в няколко големи клиента, рискът се увеличава.

На практика бизнесът може да струва по-малко, отколкото собственикът очаква, а продажбата може да отнеме повече време от планираното. Затова собствениците трябва да разглеждат продажбата като един от източниците за пенсиониране, а не като единствения.

Оценете реалистично стойността на бизнеса

Оценката на бизнес е едновременно математика и пазарна реалност. Различни методи могат да дадат различни резултати, но повечето купувачи се интересуват от паричен поток, риск и възможност за прехвърляне.

Практичен начин да мислите за стойността е да си зададете въпросите:

• Колко печалба генерира бизнесът?
• Колко стабилна е тази печалба от година на година?
• Колко от работата извършва лично собственикът?
• До каква степен приходите зависят от ключови клиенти, доставчици или репутацията на собственика?
• Колко лесно би било за купувач да поеме и управлява бизнеса?

Бизнес, който изглежда силен на хартия, пак може да е труден за продажба, ако собственикът е основният източник на взаимоотношения, експертиза или продажби. Колкото повече компанията може да функционира без собственика, толкова по-привлекателна става като цел за придобиване.

Ако пенсионирането ви зависи от продажбата на бизнеса, започнете подготовката години по-рано. Купувачите искат доказателства за системи, управленска дълбочина и предвидими операции. Прибързаното излизане почти винаги води до по-слаб резултат от планираното.

Изградете пенсионни спестявания извън бизнеса

Най-сигурният пенсионен план е този, който не зависи изцяло от бъдещата продажба на компанията.

Собствениците на бизнес трябва да изграждат пенсионни активи извън бизнеса чрез сметки и инвестиции, които могат да осигурят доход по-късно. В зависимост от ситуацията това може да включва:

• Спонсорирани от работодателя пенсионни планове
• Traditional или Roth IRA сметки
• Облагаеми брокерски сметки
• Стратегии за пенсионно планиране за съпруга или съпругата
• Планове за разпределение на печалбата или други квалифицирани планове, когато е подходящо

Целта е да създадете втори двигател за пенсиониране. Ако продажбата на бизнеса надмине очакванията, това е допълнителен плюс. Ако резултатът е по-слаб, пак ще имате значителен резерв.

Собствениците често отлагат тази стъпка, защото искат да реинвестират всичко обратно в бизнеса. Това може да бъде грешка. Компанията може да расте, а собственикът лично да остане неподготвен за пенсиониране. Личната финансова устойчивост е също толкова важна, колкото и растежът на бизнеса.

Третирайте пенсионирането като бизнес разход

Пенсионирането трябва да бъде заложено в икономиката на компанията, а не да се разглежда като последваща мисъл.

Това означава собственикът умишлено да отделя средства за бъдеща лична сигурност, точно както бизнесът отделя пари за заплати, наем, оборудване и данъци. Логиката е проста: ако бизнесът никога не създава пространство за пенсионното планиране на собственика, тогава собственикът на практика работи без план за край.

Практичен начин да подхождате към това е да определите целева годишна пенсионна вноска и след това да работите обратно от нея. Попитайте се:

• Колко трябва да спестявам годишно, за да постигна целта си?
• Каква месечна вноска изисква това?
• Може ли част от тази сума да се финансира от печалбата на бизнеса?
• Трябва ли цените да бъдат коригирани, за да подпомогнат дългосрочните спестявания на собственика?

Това не означава да повишавате цените безразборно. Означава да разбирате реалната цена на управлението на устойчив бизнес, включително цената на това собственикът един ден да може да излезе с финансова сигурност.

Намалете зависимостта от собственика преди да излезете

Ако бизнесът не може да функционира без вас, ще бъде по-трудно да се продаде и по-малко вероятно да осигури силен резултат за пенсионирането.

Намаляването на зависимостта от собственика подобрява както стойността, така и възможността за прехвърляне. Фокусирайте се върху:

• Документиране на процеси и работни потоци
• Обучение на служителите в няколко направления
• Делегиране на повтарящи се отговорности
• Засилване на управленските нива
• Изграждане на системи за продажби, обслужване и изпълнение на поръчки
• Поддържане на отчетите лесни за разбиране и проверка

Най-доброто време да направите това е много преди да планирате пенсионирането си. Бизнес, структуриран така, че да работи независимо, обикновено е по-ценен, по-малко стресиращ за управление и по-лесен за прехвърляне.

Тук организационната дисциплина също има значение. Поддържането на съответстващи на изискванията записи, организираната информация за собствеността и ясната правна структура могат да направят бизнеса по-привлекателен за кредитори, купувачи и наследници. Услуги като Zenind могат да подкрепят това по-широко усилие, като помагат на собствениците да останат организирани с учредителните и съответстващите задължения, което допринася за по-ясен бизнес профил с течение на времето.

Планирайте данъците, преди да имате нужда от парите

Много пенсионни планове се провалят, защото собствениците се фокусират върху брутната стойност, а не върху стойността след данъци.

Продажба на бизнес, теглене от пенсионна сметка или ликвидация на активи могат да бъдат облагани по различен начин. Това означава, че 1 милион долара на хартия не е равно на 1 милион долара за харчене.

Когато планирате пенсионната си сума, вземете предвид:

• Данък върху капиталовата печалба при продажба на бизнес
• Данък върху обикновен доход при определени разпределения
• Държавни данъци
• Ефект върху премиите, свързан с Medicare
• Данъци върху тегления от пенсионни сметки

Това е област, в която професионалната помощ е полезна. Данъчен специалист или финансов консултант може да ви помогне да изградите по-реалистична представа за това какво всъщност ще задържите и изразходвате.

Изберете рано времева рамка за изход

Пенсионирането не започва, когато решите да спрете да работите. То започва години по-рано, когато започнете да подготвяте компанията за прехвърляне.

Една добра времева рамка за излизане често включва:

• 5 до 10 години преди пенсиониране: започнете да увеличавате личните спестявания и да укрепвате бизнес модела
• 3 до 5 години преди пенсиониране: намалете зависимостта от собственика и формализирайте системите
• 1 до 3 години преди пенсиониране: подгответе финансовите отчети, подобрете факторите, които влияят на оценката, и тествайте готовността на наследника
• Последната година: структурирайте прехода, координирайте правните и данъчните стъпки и изпълнете предаването

Точният график ще варира, но принципът е постоянен: колкото по-рано се подготвите, толкова повече възможности ще имате.

Чести грешки при пенсионното планиране на собствениците на бизнес

Собствениците на бизнес често повтарят едни и същи избежими грешки при планирането на пенсиониране:

• Разчитат на нереалистична продажна цена
• Твърде дълго отлагат спестяването извън бизнеса
• Пренебрегват данъците и разходите за здравеопазване
• Не документират операциите
• Позволяват взаимоотношенията с клиенти да зависят изцяло от собственика
• Предполагат, че бизнесът може да бъде продаден бързо
• Не отделят личните си цели за пенсиониране от целите за растеж на бизнеса

Всяка от тези грешки увеличава риска. Заедно те могат да създадат пенсионна празнина, която по-късно е трудна за запълване.

Прост модел за пенсионно планиране

Ако искате практическа отправна точка, използвайте тази четиристепенна рамка:

1. Оценете годишните си разходи за пенсиониране.
2. Определете колко може да дойде от спестявания, инвестиции и Social Security.
3. Оценете консервативна стойност след данъци на бизнеса си.
4. Сравнете тези ресурси с броя години, за които очаквате да продължи пенсионирането.

Ако общата сума не достига, увеличете спестяванията, подобрете рентабилността, укрепете бизнеса за продажба или отложете пенсионирането. Ключът е да запълните разликата, докато все още имате време да повлияете на резултата.

Финален извод

Собствениците на бизнес се нуждаят от повече от надежден план за изход. Те се нуждаят от стратегия за пенсиониране, изградена върху реалистични допускания за разходите, консервативна оценка на бизнеса и независими спестявания извън компанията.

Най-добрите резултати при пенсиониране обикновено идват от собственици, които се подготвят рано, изграждат прехвърляема стойност и третират пенсионирането като част от бизнес стратегията, а не като бъдещ проблем. Ако създавате, организирате или поддържате бизнес, предназначен да издържи във времето, структурата, която изберете днес, може да оформи гъвкавостта, която ще имате утре.