Bagaimana Saham Tanpa Nilai Pari Nol Mempengaruhi Delaware Franchise Tax untuk Korporasi

Artikel ini berlaku untuk korporasi saham Delaware, bukan LLC.

Saat Anda membentuk korporasi Delaware, salah satu keputusan paling penting dalam anggaran dasar adalah berapa banyak saham yang akan diotorisasi dan apakah saham tersebut memiliki nilai pari. Pilihan itu dapat memengaruhi pajak tahunan perusahaan Anda berdasarkan aturan Delaware franchise tax.

Bagi banyak founder, saham dengan nilai pari nol terdengar sederhana. Dalam beberapa kasus, memang bisa demikian. Namun jika Anda mengotorisasi jumlah saham yang sangat besar, struktur nilai pari nol juga dapat membatasi opsi perencanaan pajak dan membuat biaya pengajuan tahunan lebih tinggi dari yang diperkirakan.

Apa Arti Nilai Pari

Nilai pari adalah nilai yang ditetapkan untuk setiap lembar saham dalam dokumen pembentukan perusahaan. Nilai ini tidak sama dengan nilai pasar, dan tidak berubah seiring pertumbuhan perusahaan atau pendanaan.

Sebuah korporasi dapat dibentuk dengan:

• nilai pari positif, seperti $0.0001 per saham
• nilai pari nominal, seperti $0.01 per saham
• saham tanpa nilai pari atau nilai pari nol

Bagi founder startup, pilihan ini sering tampak kecil pada saat pembentukan. Namun di Delaware, pilihan tersebut dapat memengaruhi cara franchise tax dihitung.

Bagaimana Delaware Franchise Tax Dihitung

Delaware menggunakan dua metode untuk menghitung franchise tax bagi korporasi:

• Authorized Shares Method
• Assumed Par Value Capital Method

Negara bagian akan membandingkan pajak berdasarkan metode yang berlaku dan mengenakan jumlah yang sesuai dengan struktur pengajuan. Bagi banyak korporasi, ini berarti pajak ditentukan oleh jumlah saham yang diotorisasi dan, dalam beberapa kasus, struktur modal serta aset bruto perusahaan.

Untuk korporasi domestik non-eksklusif, Delaware juga mengenakan biaya annual report selain franchise tax.

Secara praktis, beban pajak dapat berkisar dari jumlah minimum untuk korporasi kecil hingga jauh lebih tinggi untuk korporasi dengan jumlah saham yang diotorisasi sangat besar.

Mengapa Nilai Pari Nol Bisa Penting

Saham tanpa nilai pari tidak otomatis membuat korporasi membayar pajak lebih besar. Masalah utamanya adalah berapa banyak saham yang diotorisasi perusahaan dan metode perhitungan pajak mana yang tersedia.

Dengan saham tanpa nilai pari, Delaware franchise tax biasanya terkait dengan Authorized Shares Method. Ini bisa efisien untuk korporasi kecil dengan jumlah saham terotorisasi yang relatif sedikit. Namun, jika certificate of incorporation Anda mengotorisasi jumlah saham yang sangat besar, pajaknya dapat naik dengan cepat.

Karena itu, founder sering meninjau kembali rencana kapitalisasi mereka sebelum mengajukan dokumen pembentukan atau melakukan perubahan besar di kemudian hari.

Kapan Jumlah Saham yang Besar Menjadi Masalah

Korporasi kecil dengan jumlah saham terotorisasi yang moderat mungkin dapat menjaga franchise tax pada kisaran rendah dalam skala biaya. Tetapi korporasi yang mengotorisasi ratusan ribu atau jutaan saham tanpa nilai pari dapat menghadapi tagihan tahunan yang jauh lebih besar.

Sebagai contoh, perhitungan resmi Delaware menunjukkan bahwa korporasi dengan 100.000 saham terotorisasi tanpa nilai pari dapat menghadapi franchise tax sebesar $1.015 sebelum annual report fee. Ketika jumlah saham terotorisasi meningkat, pajaknya juga dapat meningkat.

Itulah alasan utama mengapa saham tanpa nilai pari perlu diperhatikan dengan cermat saat pembentukan entitas. Apa yang tampak fleksibel di awal bisa menjadi mahal jika jumlah saham jauh lebih besar daripada yang benar-benar dibutuhkan perusahaan.

Mengapa Sebagian Perusahaan Memilih Nilai Pari Rendah

Banyak founder memilih nilai pari yang sangat rendah daripada nol karena hal itu memberi mereka lebih banyak ruang untuk mengelola profil pajak korporasi dan struktur ekuitas di masa depan.

Nilai pari rendah dapat berguna ketika:

• Anda memperkirakan akan mengotorisasi jumlah saham yang besar
• Anda menginginkan fleksibilitas lebih untuk penerbitan saham di masa depan
• Anda ingin meninjau apakah metode franchise tax lain bisa lebih menguntungkan
• Anda memperkirakan adanya investasi eksternal dan ingin strategi kapitalisasi yang lebih rapi

Pilihan yang tepat bergantung pada tujuan pembentukan perusahaan, rencana pendanaan, dan posisi pajak. Tidak ada jawaban universal, tetapi biasanya lebih baik mengambil keputusan secara sengaja daripada secara default memilih nilai pari nol tanpa meninjau dampaknya di kemudian hari.

Apa yang Perlu Ditinjau Founder Sebelum Mengajukan

Sebelum Anda mengajukan certificate of incorporation Delaware, tinjau poin-poin berikut dengan cermat:

• berapa banyak saham yang benar-benar Anda perlukan untuk diotorisasi saat ini
• apakah Anda memperkirakan akan menerbitkan saham tambahan dalam waktu dekat
• apakah Anda ingin ruang untuk pendanaan di masa depan
• bagaimana pilihan nilai pari dapat memengaruhi franchise tax tahunan
• apakah perusahaan Anda sebaiknya menjaga struktur tetap sederhana atau mengoptimalkan perencanaan ekuitas jangka panjang

Startup kecil mungkin tidak membutuhkan jumlah saham yang besar pada hari pertama. Dalam kasus itu, otorisasi yang lebih konservatif dapat mengurangi kompleksitas dan membantu menjaga biaya tahunan tetap terkelola.

Bagaimana Zenind Membantu Korporasi Delaware Tetap Terorganisasi

Zenind membantu founder membentuk dan mengelola perusahaan AS dengan fokus pada kejelasan, kecepatan, dan dukungan kepatuhan berkelanjutan.

Untuk korporasi Delaware, itu berarti membantu Anda tetap mengikuti:

• dokumen pembentukan
• kebutuhan registered agent
• tenggat kepatuhan tahunan
• tugas pengelolaan entitas yang jika tidak diperhatikan bisa mudah terlewat

Saat Anda menyiapkan korporasi, pilihan struktur kecil dapat berdampak jangka panjang. Alur pembentukan yang baik membantu Anda mempertimbangkan pilihan-pilihan tersebut sejak awal, sebelum menjadi mahal untuk diperbaiki.

Inti Praktis

Saham tanpa nilai pari dapat menjadi pilihan yang wajar bagi sebagian korporasi Delaware, terutama ketika jumlah saham yang diotorisasi tidak terlalu besar. Namun jika Anda mengotorisasi jumlah saham yang besar, nilai pari nol dapat membatasi fleksibilitas pajak dan meningkatkan eksposur franchise tax tahunan Anda.

Pendekatan paling aman adalah mengevaluasi nilai pari, jumlah saham terotorisasi, dan rencana pendanaan masa depan secara bersamaan, bukan menganggapnya sebagai keputusan yang terpisah.

Jika Anda sedang membentuk korporasi Delaware dan menginginkan cara yang lebih rapi untuk mengelola proses setup dan kepatuhan, Zenind dapat membantu Anda tetap terorganisasi sejak awal.

Artikel ini hanya untuk tujuan informasi umum dan bukan merupakan nasihat hukum atau pajak. Selalu konsultasikan dengan pengacara atau profesional pajak yang berkualifikasi untuk panduan terkait situasi spesifik Anda.